Фирма в България или Естония: честно сравнение без реклама

Двете числа, които всички сравняват

Когато някой пита „фирма в България или Естония“, обикновено сравнява две числа. В България корпоративният данък е 10% (чл. 20 от Закона за корпоративното подоходно облагане, ЗКПО), а дивидентът към физическо лице носи окончателен данък 5% (чл. 46, ал. 3 от Закона за данъците върху доходите на физическите лица, ЗДДФЛ). Ако изплатиш цялата печалба, общата тежест е 14,5%: 10% върху печалбата и 5% върху останалите 90%.

В Естония логиката е друга. Печалбата, която остава във фирмата, не се облага изобщо. Данък се дължи едва когато парите излязат: дивиденти, подаръци, разходи, несвързани с дейността. Ставката е 22%, но се смята като 22/78 от нетната сума. Пример на Естонската данъчна и митническа служба (EMTA): нетен дивидент от 10 000 евро означава 2 821 евро данък за фирмата. От 2025 г. дивидентът се облага само на ниво фирма, а намалената ставка 14/86 за редовни дивиденти е премахната.

И двете системи се движат. В Естония стандартното ДДС стана 24% от 1 юли 2025 г., временният „данък за отбрана“ за 2026-2028 г. беше отменен през юни 2025 г., а планираното вдигане на корпоративния и личния данък до 24% от 2026 г. беше отменено от парламента на 3 декември 2025 г. В България проектобюджетът за 2026 г. предлагаше дивидентният данък да стане 10%, но това не беше прието и за 2026 г. остава 5%. Изводът: сравнявай системата с твоя план за парите, не число с число.

Сметката: кога печели Естония и кога България

Да вземем фирма с 50 000 евро печалба за годината и собственик, който е данъчно местно лице в държавата на фирмата.

• Изплащаш всичко. В България: 5 000 евро корпоративен данък, после 5% върху 45 000 евро дивидент, тоест 2 250 евро. В джоба ти остават 42 750 евро. В Естония: 22% от 50 000 евро са 11 000 евро и получаваш 39 000 евро. България печели с 3 750 евро.
• Не изплащаш нищо. В Естония данъкът е 0 и във фирмата остават 50 000 евро за реинвестиране. В България плащаш 5 000 евро и остават 45 000 евро. Естония печели.
• Изплащаш част. Ако разпределиш около 60% от годишната печалба, двете системи излизат приблизително на равно. Под тази граница Естония е по-евтина, над нея България.

Важно уточнение: естонският модел отлага данъка, не го премахва. Когато някой ден изплатиш натрупаната печалба, включително при ликвидация, се плащат същите 22%. В България данъкът от 10% вече е платен и при разпределение остава само 5%.

Заплатата е отделна история. В Естония възнаграждение на управител носи 22% данък върху дохода плюс 33% социален данък, а KPMG посочва, че горна граница за социалните вноски няма. В България личният данък е 10% (чл. 48 ЗДДФЛ), а осигуровките се плащат до максимален осигурителен доход. Ако смяташ да си плащаш основно заплата, България почти винаги излиза по-евтино.

Регистрация: e-Residency срещу ЕООД

Естония. Първата стъпка е e-Residency: дигитална самоличност, с която подписваш и управляваш естонска фирма онлайн. Държавната такса е 150 евро, а от 1 януари 2027 г. става 165 евро. Картата важи 5 години и няма годишни такси, но я получаваш лично от пункт за получаване. После регистрираш частно дружество с ограничена отговорност (OÜ) онлайн срещу държавна такса 265 евро. От 1 февруари 2023 г. минималният капитал е 0,01 евро, но ако капиталът е под 2 500 евро, съдружниците отговарят за разликата до 2 500 евро. Повечето e-резиденти трябва да имат и лице за контакт в Естония по Търговския закон, което обикновено струва 200 до 400 евро годишно чрез виртуален офис.

България. Тук формата е ЕООД (еднолично дружество с ограничена отговорност). Държавната такса в Търговския регистър при електронно подаване е около 30 евро, нотариалната заверка 10 до 25 евро, банковата такса за набирателна сметка също 10 до 25 евро, а капиталът започва от символични суми. Единствената стъпка, за която трябва да присъстваш лично, е нотариусът, а регистрацията обикновено отнема 1 до 3 работни дни. Фирмата трябва да има седалище и адрес на управление в България.

И нещо, което често се пропуска: e-Residency не е разрешение за пребиваване и не е данъчно пребиваване. Не те прави естонски данъкоплатец и не променя къде дължиш личния си данък.

Поддръжка: счетоводител, отчети и банка

Регистрацията е еднократна. Истинският разход е всяка следваща година.

• Счетоводство. По данни на официалната програма e-Residency услугите за естонска фирма започват от 50 евро месечно, а първата година излиза около 600 евро, ако правиш всичко сам, или около 1 300 евро със счетоводна помощ. В България пазарната оферта на традиционен счетоводител за малка фирма масово е 100 до 150+ евро месечно.
• Годишни задължения. Естонската фирма подава годишен отчет в търговския регистър до 6 месеца след края на финансовата година, тоест до 30 юни, дори ако е била неактивна. Месечната декларация TSD се подава до 10-о число на следващия месец, когато има дивиденти или заплати. Българската фирма подава годишна данъчна декларация до 30 юни (чл. 92 ЗКПО) и публикува годишен финансов отчет (ГФО) до 30 септември.
• Банка. Естонските банки обикновено искат значима връзка с Естония, а самата програма e-Residency съветва да започнеш с финтех сметка в ЕИП. В България трябва да откриеш набирателна сметка в българска банка още при регистрацията, а след това тя става разплащателна с месечна такса.

Накратко: Естония е по-евтина за поддръжка, ако си готов да вършиш част от работата сам на английски. България е по-скъпа при традиционен счетоводител, но всичко е на място, на български и до НАП (Националната агенция за приходите), която познаваш.

ДДС: 24% в Естония срещу 20% в България

ДДС (данък добавена стойност) често се забравя в сравнението, а за някои бизнеси е по-важен от корпоративния данък.

• Естония: стандартна ставка 24% от 1 юли 2025 г. Регистрацията е задължителна, когато облагаемият оборот с място на изпълнение в Естония надхвърли 40 000 евро от началото на календарната година.
• България: стандартна ставка 20% (чл. 66 от Закона за ДДС). Регистрацията е задължителна над 51 130 евро оборот (чл. 96 ЗДДС), а заявлението се подава в 7-дневен срок.

Ако продаваш на фирми в други държави от ЕС, разликата е почти без значение: при такива услуги обикновено се прилага обратно начисляване и клиентът сам отчита ДДС в своята държава. Ако продаваш на крайни клиенти в България или Естония, 4 процентни пункта по-висока ставка означават или по-висока цена, или по-малък марж. За онлайн продажби на крайни клиенти в целия ЕС и двете държави работят с режима OSS (обслужване на едно гише), така че там разликата е по-малка.

Реалният риск: къде живееш и откъде управляваш

Това е частта, която рекламите на e-Residency оставят в дребния шрифт. Естонската данъчна служба пише ясно: доходите на естонски фирми се облагат и в чужбина, когато управлението им се осъществява извън Естония, а e-Residency не дава автоматично освобождаване от чужди данъчни задължения. В такъв случай фирмата дължи данък основно в другата държава, по правилата на спогодбата за избягване на двойното данъчно облагане (СИДДО).

Ако живееш в България и управляваш естонско OÜ от лаптопа си в София, НАП може да приеме, че фирмата има място на стопанска дейност в България. Тогава печалбата, свързана с работата тук, се облага с български 10%, а ти поддържаш отчетност в две държави вместо в една. Самата програма e-Residency дава пример с предприемач, който работи от дома си в Германия: германските власти най-вероятно ще приемат, че фирмата се управлява от Германия.

Второто: личният ти данък. Ако си данъчно местно лице в България, дивидентът от естонската фирма е доход от чужбина и по ЗДДФЛ се облага с 5% и тук. Естонските 22% са данък на фирмата, не на теб, така че не разчитай, че ще бъдат приспаднати от българския данък. Тоест българин, който живее в България, рядко печели от естонска фирма, освен ако тя не реинвестира почти всичко.

Същото важи и в обратната посока. Българско ЕООД, управлявано от човек, който живее в Германия, също може да бъде облагано в Германия. Фирмата е там, където е регистрирана. Данъкът често следва човека.

Данъчно местно лице в България: правилото за 183 дни →
Регистрация на фирма в България за чужденец: какво реално трябва да знаеш →

Кога коя държава печели и как помага FreeMe.bg

Естония печели, ако реинвестираш по-голямата част от печалбата години наред (продуктова фирма, растеж, инвестиционен холдинг), ако реално живееш в Естония, или ако искаш изцяло дигитална администрация на английски и си готов на по-висок ДДС и тежки данъци върху заплатите.

България печели, ако живееш тук, ако изплащаш повечето печалба като дивидент или заплата (консултанти, фрийлансъри, агенции), ако продаваш на крайни клиенти и 20% ДДС е по-добре от 24%, или ако просто искаш данъците, фирмата и животът ти да са в една и съща държава.

Никоя не печели, ако търсиш фирма, която да те направи данъчно „невидим“. Фирмата не е твоето данъчно пребиваване. FreeMe.bg е за втория сценарий: регистрираме българска фирма и после поемаме счетоводството, декларациите и сроковете към НАП.

Виж как регистрираме фирма →
Виж как поемаме данъците и декларациите →

Ако случаят ти е трансграничен (живееш в една държава, клиентите са в друга, а фирмата в трета), направи сметката с конкретните си числа и с човек, който познава СИДДО. Една грешна структура струва повече от всяка такса за консултация.